Le classement Modo a débuté en janvier 2020. Il s'agissait d'abord d'un rapport manuel que nous envoyions par e-mail aux utilisateurs, et il est devenu un système de référence complexe, désormais une fonctionnalité clé de notre plateforme en pleine croissance.

Depuis le lancement du classement, nous avons observé différents modes d’exploitation des systèmes de stockage d’énergie par batterie (BESS) en Grande-Bretagne (GB), selon diverses stratégies de marché. Nous avons également vu l’émergence du Dynamic Containment (DC) comme principale source de revenus pour ces actifs.

Dans cette première partie, nous allons examiner l’émergence du DC, en abordant :

• L’évolution jusqu’à présent.
• Les tendances mensuelles des revenus.

(Dans la deuxième partie, nous verrons comment les opportunités du marché marchand ont influencé les revenus des BESS et ce qu’il faudra surveiller à l’avenir. Vous pouvez la consulter dans la section Insights de notre plateforme.)

L’évolution jusqu’à présent

Il n’est pas secret que les 17 £/MW/h actuellement proposés dans le DC ont constitué une source de revenus stable et élevée pour les BESS. Mais avant le lancement du DC, que se passait-il ? Quelles étaient les différences de stratégie de marché ?

La figure 1 (ci-dessous) présente l’activité quotidienne sur le marché principal pour tous les actifs du classement Modo entre janvier 2020 et août 2021.

Il y a beaucoup d’informations ici, alors détaillons :

• Les actifs en haut du graphique sont actuellement sous contrat pour fournir une réponse de fréquence améliorée (EFR). Cela signifie qu’ils ne peuvent pas participer à d’autres marchés, mais cela commencera à évoluer le mois prochain à mesure que les contrats individuels arrivent à échéance (tous les contrats EFR devant se terminer d’ici mars 2022). De nouvelles capacités pourront alors intégrer d’autres marchés.
• Les espaces vides sur le graphique indiquent des actifs non activés ou temporairement absents des marchés. (La visibilité de l’activité de marché repose sur des données publiques, comme la participation aux services auxiliaires, les acceptations d’offres dans le Balancing Mechanism (BM) et l’utilisation de notifications physiques en lien avec les prix du marché de gros.)
• Avant octobre 2020, les revenus étaient principalement dominés par les FFR mensuels, représentant 49 % des revenus de marché pour les BESS entre le premier et le troisième trimestre 2020.
• Les actifs ne participant pas à ce service fournissaient surtout des FFR hebdomadaires, avec certains actifs adoptant une stratégie marchande spécifique – mais cela ne représentait que 5 % de l’ensemble des revenus des BESS sur cette période.
• La principale conclusion à tirer du graphique ci-dessus est la prédominance du DC. Même si les actifs ont intégré ce marché à des moments différents (certains dès le premier jour du service, un actif en particulier n’ayant rejoint qu’au 31 août 2021), tous les actifs hors EFR du classement avaient intégré le DC fin août.
• La participation des actifs au DC s’est faite progressivement, principalement en raison des exigences élevées pour fournir ce service.

Tendances mensuelles des revenus

Jusqu’à présent, les services auxiliaires ont constitué la principale source de revenus pour les BESS, mais comment le passage du FFR au DC a-t-il bénéficié aux revenus moyens du marché ?

La figure 2 (ci-dessus) montre les revenus mensuels annualisés moyens estimés pour les BESS depuis janvier 2020. L’été 2020 a vu les revenus annualisés chuter jusqu’à environ 50 000 £/MW/an (en juillet 2020). Depuis, les revenus ont augmenté chaque mois, atteignant un pic de 127 500 £/MW/an (en juillet 2021). Cela s’explique par la part croissante d’actifs participant régulièrement au DC sur cette période, comme vu précédemment.

Cela dit, certaines périodes ont permis à ceux adoptant une stratégie marchande d’en tirer profit. Cela est visible sur le graphique ci-dessus, en septembre 2020 et janvier 2021 – durant ces mois, les marchés marchands ont contribué de façon plus importante aux flux de revenus. (Nous reviendrons sur les raisons de ce phénomène dans la deuxième partie.)

La figure 3 (ci-dessous) présente la répartition estimée des revenus pour tous les actifs du classement depuis janvier 2020.

• Le revenu mensuel moyen estimé des actifs a augmenté, avec une dispersion des revenus plus faible en 2021 par rapport à 2020. Cela résulte de l’émergence du DC comme marché dominant pour les BESS.
• Tout site ne figurant pas en haut de la répartition des revenus n’a pas pu accéder au DC pendant une période significative, ou est encore sous contrat pour fournir l’EFR.
• Nous avons observé un pic de revenus estimés en janvier 2021, dû à une envolée des prix de gros, ce qui a profité aux actifs opérant sur les marchés marchands à cette période. (De nouvelles hausses de prix de gros ont été observées ce mois-ci ; il sera intéressant de voir quels actifs en ont profité.)

Résumé

Ces dernières années, les services auxiliaires ont été la principale source de revenus des BESS. L’introduction du DC a marqué une période fructueuse pour ceux capables de fournir ce service. Bien que les propriétaires de BESS bénéficient actuellement de revenus élevés et stables grâce au DC, cette situation ne durera pas indéfiniment.

Pour découvrir comment les opportunités du marché marchand ont influencé notre classement, et pourquoi leur importance ne fera que croître, consultez la deuxième partie de notre analyse du classement Modo sur notre page Insights.