Le batterie hanno conquistato le ore più preziose del NEM. Durante il picco serale, i sistemi BESS ora determinano il prezzo all’ingrosso più spesso di qualsiasi altra tecnologia, in tutti gli stati del continente. Carbone, gas e idroelettrico sono stati tutti sostituiti nel ruolo che ricoprivano in passato. Questo è il primo segnale chiaro che la flotta di batterie sta strutturalmente fissando i prezzi di punta, non solo facendo trading attorno ad essi, e il meccanismo che lo spiega chiarisce perché le entrate siano diminuite mentre la capacità installata è aumentata rapidamente alla fine del 2025.

A marzo 2026, le batterie hanno fissato il prezzo nel 46% degli intervalli tra le 17 e le 21 in tutto il NEM, rispetto al 16% di un anno prima. Negli stati del continente, la quota è stata ancora più alta. Il BESS ha raggiunto il 60% in NSW e Queensland, e ha superato il 50% in Victoria e Australia Meridionale. La successiva tecnologia più presente in ogni stato si ferma sotto il 20%.

​Il QED Q1 2026 di AEMO conferma che questo cambiamento va oltre il picco serale: “la carica e scarica combinata delle batterie ha fissato i prezzi nel 32% degli intervalli, superando l’idroelettrico come tecnologia più frequente nel fissare i prezzi nel NEM in questo trimestre.”

Le batterie fissano i prezzi più spesso perché la nuova capacità entrata in funzione nell’ondata di fine 2025 offre attivamente durante il picco serale, invece di aspettare che i prezzi salgano. Ora quella capacità si trova tra carbone e gas nella curva di offerta, portando i prezzi a chiudersi spesso sulle offerte delle batterie. I prezzi di punta serali ora si attestano su una mediana di 88$/MWh con il decimo percentile superiore a 132$/MWh, ben all’interno della fascia di offerta delle batterie.

Punti chiave

• A marzo, il BESS ha fissato il prezzo di punta serale del NEM nel 46% dei casi, rispetto al 16% di un anno fa. La tecnologia è ora il principale price-setter in ogni stato del continente.
• La flotta ha aggiunto 2,4 GW di capacità offerta a meno di 300$/MWh su base annua, soprattutto in un’ondata di quattro mesi alla fine del 2025.
• I nuovi siti entrati in funzione offrono dall’85 al 99% della capacità di punta sotto i 300$/MWh; i siti più datati e di breve durata mantengono ancora dal 70 al 95% sopra i 300$.
• Quando il BESS è marginale nel picco, il premio fissato sopra il carbone si è dimezzato da 50$/MWh a 19$/MWh.

Come il BESS ha cambiato la curva delle offerte?

Dei 3,6 GW aggiunti nel 2025, 2,2 GW sono entrati in funzione tra ottobre e la fine dell’anno. Il Queensland ha raccolto più della metà di questa capacità attraverso Western Downs 2, Brendale, Ulinda Park, Tarong e Supernode 1. Nel frattempo, il New South Wales ha aggiunto l’unità singola più grande a Eraring.

La maggior parte di questa capacità è entrata nel NEM offrendo nella fascia tra 0 e 300$/MWh. Questo ha portato all’aumento del ruolo del BESS nel fissare i prezzi nella finestra serale: ora c’è un volume significativo di offerte BESS all’interno della fascia tipica di prezzo di clearing.